손해 보지 않는 미국 주식 투자법 : 헤지펀드가 이기는 방식으로 자산을 늘린다!

손해 보지 않는 미국 주식 투자법 : 헤지펀드가 이기는 방식으로 자산을 늘린다!

$19.70
Description
왜 미국 주식에 투자하는가?
경제가 성장하고 있다
선진국이다
환율은 신경 쓰지 말 것이다
성공하려고 하면 크게 실패한다
손해 보지 않는 투자로 승률을 높인다
왜 국내 주식이 아니라 미국 주식, ETF인가? 전 세계 다른 나라들이 아니라 미국 기업에 투자해야 할까? 기본적으로 어떤 투자든 투자처의 업적이 성장하기에 따라 우리가 혜택을 받는다. 따라서 당연히 성장하는 기업에 투자해야 더 높은 성과를 내다볼 수 있다. 각 기업 주가의 움직임은 그 국가의 경제에 상당히 영향을 받는다. 그렇다는 것은 성장하는 경제에 속한 기업이 단연 유리하다는 말이다. 일본처럼 오랫동안 경제가 정체되어 있는 국가는 주식이 성장하는 기업의 수가 많지 않을 것이다. 성장하는 경제에 속한 기업의 주식은 순풍을 만난 요트와 같다. 경제가 성장하는 2대 요인은 인구의 증가와 생산성의 증가다. 많은 선진국은 인구의 증가가 상당히 낮거나 마이너스다. 다음과 같은 이미지다.
★(인구 1% 증가)+(생산성 1% 증가)=경제 성장 2%
★(인구 1% 감소)+(생산성 1% 증가)=경제 성장 0%
인구가 증가하는 국가의 경제 성장을 뛰어넘으려면 생산성을 상당히 올릴 필요가 있다. 잘 알려졌듯이 미국은 다민족 국가다. 덕분에 지금도 인구가 늘어나고 있고, 앞으로도 그 상황은 이어질 것이다. 게다가 창업하기 쉬운 토양이 완전히 다져져 있어서 누구나 단 한세대 만에 빌리어네어가 될 가능성이 있는 국가이므로 전 세계의 우수한 기업가들이 미국에 모인다. 혁명적인 아이디어로 무장하고, 의욕적이고 저돌적으로 노력하는 헝그리 정신의 소유자들이 앞다투어 미국 주식 시장에 상장한다. 미국이라는 강한 경제의 흐름 속에서 경쟁을 이겨내고 성장하는 기업이 미국 경제를 더욱 강고히 한다. 그런 선순환이 돌아가고 있다. 덧붙이자면 미국의 대기업 대부분이 전 세계를 시장으로 하고, 세계 각지에서 돈을 벌고 있다. 그 역동감은 유럽 기업에 비할 바가 아니다. 앞서 봤듯이 만약 미국의 경제가 정체기에 들어간다고 해도 미국 기업은 세계 어딘가에서 발전하는 나라를 찾아 탐욕스럽게 경제 활동을 할 것이다. 그러므로 전 세계 국가들과 비교해도 아직 미국이 유리하다.

영어를 잘못해도 괜찮다

환율은 차치하고, 일단 영어에 자신이 없다는 사람도 있을 수 있다. 미국 주식, ETF라고 해도 국내 증권회사에서 거래하므로 매매에는 지장이 없을 것이다. 참고로 빈번하게 매매하는 트레이드가 아니므로 시차도 거의 문제가 되지 않는다. 다만 투자를 검토할 때는 최대한 1차 정보에 접하는 편이 유리하다. 다행히 영어 웹사이트를 보기 위한 번역툴도 점점 진화하고 있고, 동영상 자막도 마찬가지다. 애초에 투자에 자주 나오는 단어는 한정되어 있으므로 차차 눈과 귀가 익숙해져서 감을 잡을 수 있을 것이다. 비즈니스 영어까지 습득해서 행운이라고 긍정적으로 받아들여야 한다. 또 추천하는 정보 소스는 책 끝에 정리되어 있다.

저자

마리-상

저자:마리-상
일본에서태어나일본에서자랐다.대학을졸업한후스페인에서5년동안은행근무를한뒤에미국으로건너갔다.미국에거주한지27년.1998년미국굴지의비즈니스스쿨,펜실베이니아대학와튼스쿨에서MBA를취득했다.월가의대형금융기관여러회사에서증권애널리스트를거쳐현재는헤지펀드에서초부유층을상대로자산운용어드바이저로근무중이다.남편과딸과동부해안에서살고있다.X와유튜브에정보를게시하는한편무료영어회화모임,투자모임을지속적으로주재하고있다.

역자:정지영
대진대학교일본학과를졸업한뒤출판사에서수년간일본도서기획및번역,편집업무를담당하다보니어느새번역의매력에푹빠져버렸다.현재는엔터스코리아일본어전문번역가로활동중이다.주요역서로는《부자들의인간관계》《결국해내는생각의습관》《만화로보는워런버핏의투자전략》《40세의벽》《행복한사람은단순하게삽니다》《간단명쾌한NLP》《수학적으로말하고쓰는기술》《나는습관을조금바꾸기로했다》《기적의집중력》《영업은대본이9할》외다수가있다.

목차


INTRODUCTION
초보자에서벗어나기!
투자로인생을풍요롭게하자

CHAPTER1
실패하지않는투자란
적립식인덱스투자만으로는부족하다
왜미국주식에투자하는가?
플레이어로서자신의실력을파악한다
일반층의강점을살린다
주식투자에성공하는사람의공통점
투자초보자에서탈출하는방법

CHAPTER2
주가동향의80%는
거시적으로정해진다(거시분석)
거시경제를이용해주가의동향을예상한다
금리가왕이다
수익률곡선
경제사이클(성장vs가치)
경제사이클(기업섹터)
섹터ETF에투자한다
거시분석주로봐야할데이터

CHAPTER3
매수해야할기업을
발견하는방법(기본적분석)
1차정보를이용한다
워치리스트를만든다
기본적분석의추천
사전기본적분석의방식
<기본적분석①>과거데이터분석Highlights(중요데이터)
<기본적분석②>업적예상(분기,내년도)
<기본적분석③>기업가치예상(장기)
기업의유형별분석방법
[다운로드특전]업적예상모델의사용법
[다운로드특전]기업가치의예상모델사용법

CHAPTER4
매수타이밍,
매도타이밍(기술적분석)
기술적분석없이도투자는가능하지만,하지않는것은아쉽다
이동평균선
골든크로스는매수타이밍
데드크로스는매도타이밍
최고치를넘으면푸른하늘,최저치보다내려가면깊은늪
미국의투자자가가장선호하는컵&핸들
팔로스루데이는좋은신호

CHAPTER5
투자에서물러나지않는마음가짐
(리스크관리)
리스크사이즈를적정하게①핵심과위성의균형
리스크사이즈를적정하게①포지션사이즈
손실을필요이상으로키우지않는다(손절매의규칙)
이익실현의규칙
최종적으로투자는심리전
트레이드관리
희생양이되지않도록

<칼럼>
정보는인맥에서나오고인맥은나눔에서나온다
양적완화와양적긴축이란?
[정보를모으는법]

마지막으로
~투자를통해다른사람과연결을소중히~

출판사 서평

왜미국주식에투자하는가?
경제가성장하고있다
선진국이다
환율은신경쓰지말것이다
성공하려고하면크게실패한다
손해보지않는투자로승률을높인다

왜국내주식이아니라미국주식,ETF인가?전세계다른나라들이아니라미국기업에투자해야할까?기본적으로어떤투자든투자처의업적이성장하기에따라우리가혜택을받는다.따라서당연히성장하는기업에투자해야더높은성과를내다볼수있다.각기업주가의움직임은그국가의경제에상당히영향을받는다.그렇다는것은성장하는경제에속한기업이단연유리하다는말이다.일본처럼오랫동안경제가정체되어있는국가는주식이성장하는기업의수가많지않을것이다.성장하는경제에속한기업의주식은순풍을만난요트와같다.경제가성장하는2대요인은인구의증가와생산성의증가다.많은선진국은인구의증가가상당히낮거나마이너스다.다음과같은이미지다.
★(인구1%증가)+(생산성1%증가)=경제성장2%
★(인구1%감소)+(생산성1%증가)=경제성장0%
인구가증가하는국가의경제성장을뛰어넘으려면생산성을상당히올릴필요가있다.잘알려졌듯이미국은다민족국가다.덕분에지금도인구가늘어나고있고,앞으로도그상황은이어질것이다.게다가창업하기쉬운토양이완전히다져져있어서누구나단한세대만에빌리어네어가될가능성이있는국가이므로전세계의우수한기업가들이미국에모인다.혁명적인아이디어로무장하고,의욕적이고저돌적으로노력하는헝그리정신의소유자들이앞다투어미국주식시장에상장한다.미국이라는강한경제의흐름속에서경쟁을이겨내고성장하는기업이미국경제를더욱강고히한다.그런선순환이돌아가고있다.덧붙이자면미국의대기업대부분이전세계를시장으로하고,세계각지에서돈을벌고있다.그역동감은유럽기업에비할바가아니다.앞서봤듯이만약미국의경제가정체기에들어간다고해도미국기업은세계어딘가에서발전하는나라를찾아탐욕스럽게경제활동을할것이다.그러므로전세계국가들과비교해도아직미국이유리하다.

영어를잘못해도괜찮다

환율은차치하고,일단영어에자신이없다는사람도있을수있다.미국주식,ETF라고해도국내증권회사에서거래하므로매매에는지장이없을것이다.참고로빈번하게매매하는트레이드가아니므로시차도거의문제가되지않는다.다만투자를검토할때는최대한1차정보에접하는편이유리하다.다행히영어웹사이트를보기위한번역툴도점점진화하고있고,동영상자막도마찬가지다.애초에투자에자주나오는단어는한정되어있으므로차차눈과귀가익숙해져서감을잡을수있을것이다.비즈니스영어까지습득해서행운이라고긍정적으로받아들여야한다.또추천하는정보소스는책끝에정리되어있다.

월가애널리스트경력25년
경험으로터득한투자법을공유

흔히생생한영어를배운다고말하는데,미국에서실천하는생생한투자의왕도가바로이책의내용이다.처음미국주식-ETF에도전하는사람도이미시작한사람도,일단미국의표준적인투자법을알고난뒤에자신에게맞는방식을찾아가면멀리돌아가지않을것이다.저자는일본에서태어나일본에서자랐으나,대학시절미국의대학에서1년동안학부유학을한계기로졸업후에줄곧해외에서금융일을해왔다.경력의시작은스페인최대은행그룹산탄데르은행이었다.융자심사부에서기업의경영상태분석을배웠다.그후미국의비즈니스스쿨No.1이라고하는펜실베이니아대학와튼스쿨에서MBA(경영학석사)를취득해다시금금융분석의기초를다져나갔다.졸업후에는뉴욕월가에있는증권회사와헤지펀드에서주로증권애널리스트로투자처기업의정보수집과분석을했다.현재는헤지펀드기업오너의개인자산에대한투자조언을하고있다.그사이몇번의버블과불황도체험하고,9.11사건때도리먼쇼크때도현장에있었다.개인적으로1990년대부터사비를들여투자하고있으므로여러분과같은시선에서슬픔도기쁨도맛보고있다.그런저자가아는것,알려주고싶은것을이책에골라담았다.

투자방식은천차만별,
자신의스타일을모색해야

투자는100명이있으면100가지방법과사고방식이존재한다.어느것이좋고나쁜지가아니라어느것이자신에게맞는지가중요하다.누구에게맞는수법이자신에게맞는다고단정할수없다.유명인이성공했다고해도,친구가돈을벌었다고해도,들이는시간,투자금액,사고방식,담력이나스트레스내성등성격에따라서도맞고,맞지않는것은바뀐다.중요한것은어떤투자법을이용하는것이아니라누가그투자법을이용하는지다.이책의투자사고방식은세계에서표준적이지만,이책이외에도많은책을읽고,실제로투자하면서여러시도를통해자신에게맞는방법과규칙을찾아보기바란다.그러면자타가공인하는중급자가될것이다.

주식의움직임에는정해진패턴이있다
미국의투자자가가장선호하는컵과핸들

최고치인브레이크아웃까지가지않아도전고점을넘어가는것은의외로빈번히일어난다.주가가일단내려가고또오르기시작하는오름세에서고점을넘었다면전고점과지금의주가를연결해서선을그려본다.주가차트는어떤형태가되는가?투자자는이것을컵이라고부른다.커피컵의그컵이다.차트가컵을만들면서전고점을넘으면주가는당분간또트렌드라인까지내려가려고하는일이많다.이때무슨일이생기냐면전고점에서사서후회하는사람들이‘다행이다.겨우손실가능성이해소되었네’라고안도해서매도한다.그런사람들이내다팔면그주식은바로가격이오르기시작한다.컵을그린후에조금내려갔다기다시오른다.그형태가마치컵의손잡이(핸들)처럼보여서컵과핸들이라고부른다.컵과핸들뒤에는쭉오를확률이높으므로여기에서사두면수익이날확률이높아진다.컵과핸들은미국주식의투자자가가장선호한다.전형적인강세차트패턴중하나다.

경제상태에따라강한주식이바뀐다
경제가성장할때는성장주가강하다
가치주투자는전문가가자신있어하는분야다
경제가하락할때는가치주가유리하다

가치주는기본적으로이미성장이끝난기업의주식이다.테크놀로지섹터라도아이비엠(IBM)등은가치주에속한다.자신이분석해서적정하다고생각하는주가와실제주가의차이를깨닫고,그차이가좁혀지기를기대해서투자하는것이가치주투자다.“Buylow,Sellhigh”(싸게사서비싸게판다)라고한다.많은시장참가자보다자신이그주식을잘이해한다는자신이있을때할수있는투자로,개인투자자가간단히는할수없는시장조사나업적분석에많은비용과시간을들일수있는헤지펀드등전문가가자신있어한다.참고로아이비엠도예전에는성장주였다.그리고지금위세있는초대형성장주인구글,애플,페이스북,아마존,마이크로소프트,테슬라,엔비디아도언젠가는가치주가될가능성이있다.가치주가많은NY다우평균퍼포먼스에서는경제가하락할때가치주가비교적강하고,반대로경제가성장하고있을때는언더퍼폼하는경향이보인다.성장주와가치주는미시분석해야하는것은다르지않으나그분석에들어가기전에1차전형같은느낌으로거시분석에따라목표로하는섹터에주목할수있다.