부자아빠시리즈신작『부자아빠의금ㆍ은투자가이드』가(주)민음인에서출간되었다.부자아빠시리즈중“RICHDADADVISORS”에속하는책으로,ADVISORS계열은부자아빠와뜻을같이하는해당분야의전문가가저술한다.『금ㆍ은투자가이드』의저자마이클맬로니는로버트기요사키의귀금속투자고문이자귀금속투자사업가(골드실버닷컴설립자)로금과은의역사에서현시점의투자가치,미래투자전망에이르기까지귀금속투자의모든것을역사로부터도출된실제자료와생생한사례를통해들려준다.
이책은금ㆍ은투자와관련해이론및실행방안을함께설명하고자집필되었으며,소수의부자와거대기업의논리가아니라,일반대중이금과은의흐름을이해하고이용할수있는방법을제시한다.미국의영향력,그리고미국달러의영향력이저물어가는현시점에서전세계공통의자원인금과은을통해챙길수있는똑똑한이득이무엇인지알려준다.
새로운부의시대를대비한최고의안전자산,
귀금속투자의모든것
“지난수세기동안인간은가축,곡물,향료,조개껍질과구슬그리고종이에이르기까지다양한것들을화폐로이용해왔다.그러나진짜‘돈’은단두가지뿐이다.바로금과은말이다.지폐의유통량이너무많아져그가치를잃게되면사람들은늘귀금속으로눈을돌린다.그리고그과정에서거대한부의이전이일어나게된다.그러한부가당신에게이전될것인가혹은멀어질것인가는전적으로당신에게달려있다.”
특정‘투자대상’에집중한경제서,그중에서도그투자대상이가지는수천년의역사와그로인한풍부한사례로부터투자가치를도출하는경제서적은많지않다.이책은지난2,400년간의금과은의가치분석을통해,그희귀성과투자의미를논한다.기원전407년아테네에서인류사최초로거대한통화폭락이발생한이래로2천년넘는시간동안역사속에서늘비슷한패턴이반복되었다.정부가통화량을늘려화폐가치가저하되면대중은구매력을상실하고,늘자유시장에의해금과은의가치가재평가되어상승해온것이다.즉,종이돈이넘쳐나그가치를잃게되면사람들은언제나다시귀금속으로시선을돌리고,대중이달려들면금과은의가치,금과은의구매력은기하급수적으로증가한다.이렇듯명목화폐와의전투에서승리는언제나귀금속편이었다.
역사속에서반복된패턴
1.국가가안정된경제체제로운영된다.(예:금화나은화또는금·은으로완전한태환을보증받는돈을사용하는사회)
2.국가가경제사회적으로발전함에따라점점더큰경제적부담을지게되고,공공사업과사회복지프로그램이라는미봉책에의존하게된다.
3.국가가경제적으로번영할수록정치적영향력또한증가하게되며,대규모의군대를먹여살리기위한지출액이급속도로상승한다.
4.따라서국가는군대를활용할방법을찾게되고이에따라예산지출이급격히증가한다.
5.인류가할수있는일가운데가장비싼활동,즉전쟁에필요한비용을대기위해거의무제한으로찍어낼수있는화폐를이용해국민들의부를훔친다.이같은일은전쟁초기(1차세계대전의경우)나전쟁도중(아테네와로마)어느때든발생할수있으며,전에치른전쟁의경제적부담을덜기위한해결책으로활용되기도한다.
6.소비자물가가급등하면서마침내일반대중이통화량팽창으로인한부의이전을눈치채게되고,화폐에대한신뢰를잃는다.
7.귀금속및그외유형자산을향해부가집단적으로이동함에따라통화가붕괴하고,일찌감치금과은의중요성을내다본이들이거대한부를거머쥐게된다.
역사에근거해볼때,일단돈과화폐사이에서전투가발발할가능성이감지되면짧은시간동안거대한부를쌓을기회는폭발적으로늘어난다.저자는인류역사에서국가적,경제적위기가닥칠때마다귀금속투자가증가했음을강조하는한편,앞으로역사상가장거대한귀금속붐이발생하리라예견하며그시기를어떻게이용할것인지들려준다.
저자는인플레이션,디플레이션,초인플레이션등각각의시나리오를실제사례들과그를뒷받침하는각종수치및도표들로친절하게설명하며,‘어떤경우가닥치더라도금과은이가치를잃는경우는없다’는것을다시강조한다.또한암울한현재(미국과미국달러)의위기상황을짚으며‘금과은의현재’역시각각별도의장으로나누어그영향력과잠재력을설파한다.특히금만큼절대적인의미를갖지못했지만실은금보다도더욱큰폭의성장을거듭하고있는은의힘을입증하는내용(11장)이눈에띈다.
“금과은이부상하지않는시나리오란없다.”
인플레이션,디플레이션시나리오와금,은의영향력(p178~)
디플레이션시나리오
당신의한달소득은100달러다.그중에서당신은주택융자및자동차할부,신용카드사용액등빚을갚는데40달러를사용한다.나머지60달러중에서50달러는공과금과식료품,보험료,자동차유지비등을내는데사용하고나머지10달러로는데이트를하거나영화를보는등문화생활을즐긴다.
그러나디플레이션이닥치면모든것이감소한다.임금과물가,국민총생산,통화량까지말이다.그러나당신에게있어무엇보다중요한것은어쨌든당신의소득이다.예를들어대공황시절에는명목소득이53퍼센트나하락했다.앞에서든비유를들자면,월급이100달러가아니라겨우47달러로준것이다.아마당신은속으로이렇게생각할것이다.‘그래,하지만물가도같이떨어졌잖아?그러니까내구매력도똑같을거야.’글쎄,대답은‘그렇다’이기도하고‘아니다’이기도하다.물가는소득과함께하락하지만부채는그렇지않다.평생동안뼈빠지게일했건만,하루아침에집을잃고길바닥에나앉은신세로전락한것이다.……각국가의중앙은행들이디플레이션을해소하기위해어마어마한양의화폐를찍어내서로의부채를사들이는동안에도금과은은그들이창조할수없는유일한화폐다.
심각한디플레이션하에서투자포트폴리오를안전하게구성하고싶어하는투자자들에게몇가지대안이있고,그중하나가귀금속이다.금과은은정부가마음대로창출해낼수없는유일한화폐이기때문이다.투자자들이그들이보유한달러표시자산을판매하면달러의평가절하가지속될것이고,해당달러를귀금속에투자하면귀금속가격은상승할것이다.이는단순한수요-공급원리로,금과은의공급량이충분하기때문에수요가증가하면그에따라귀금속의가치는상승한다.
초인플레이션시나리오
초인플레이션하에서는모든투자의가격이극적으로상승하며,심지어어떤자산군은가치마저상승할수있다.그러나금과은에비하면모든것이하락한다.초인플레이션상황에서모두가필요로하는것,가장희귀하고절실한것은진짜‘돈’이며,그것을손에넣기위해서라면사람들은무엇이든당신에게갖다바칠것이다.부동산,주식,수집물,비즈니스,그무엇도진짜돈에비하면가치가현저하게떨어질것이다.그러므로초인플레이션하에서최고의투자대상은고인플레이션과마찬가지로귀금속과원자재,그리고부동산처럼차입자본을활용한투자들이다.당신이원하는것은초인플레이션이시작되기전에얻은저금리/고정금리대출이다.초인플레이션이시작되면겨우몇분의노동만으로도주택융자금을갚을수있게될지도모르기때문이다.초인플레이션하에서는시간당천만달러의시급을받게될수도있다.그리되면은행이당신대신대출금을내주는격이되고,당신은손쉽게내집을마련할수있다.
……상상조차할수없는규모로다우존스의보이지않는붕괴가시작되고,금값은하늘을찌를듯이솟아오른다.만약당신이금과은,원자재라는안전한항구를향해노를저어갈수있다면이폭풍속에서도살아남을수있을것이다.상처하나없이빠져나갈수는없겠지만최소한안전은보장받을수있다.이제통화에대한신용은언제그런것이있었냐는양급격히추락한다.공무원들에게지불해야하는생활비는물론,정부의모든프로젝트와하청업자들,노동및자재비용이천정부지로뛰어오른다.정부는그인상분을지불하기위해더많은화폐를발행하고,그결과화폐가치는더욱빠른속도로하락한다.
이시점에서정부에게는두가지선택만이남아있을뿐이다.정부의운영및모든프로젝트와공공서비스를중단하고공무원들을빈손으로집에돌려보낸다음윤전기의전원을끄고자유시장제도가통화량과물가의균형을맞춰주길기다리든지,아니면그런것에신경끄고계속화폐를찍어내든지.정부는항상두번째안을선택한다.
이책은크게4장으로구분된다.‘어제’에해당하는1부에서는통화와화폐의역사를살펴본다.경제순환주기와종이화폐의등장배경,그리고언제나공식통화와대항하여승리를거둔‘금과은’의영향력을설명한다.한편특정한시대적배경과함께나타나는열광현상이순식간에경제환경을뒤바꾸어놓는방식과그결과에대해서도고찰한다.
‘오늘’을조망하는2부에서는미국정부의근시안이불러올미ㆍ중간의“잉여분및부족분거래”라는위험한게임과그로인한경제대재앙의가능성을짚어본다.또한화폐과잉으로인한인플레이션이개인과국가에대한재정적피해뿐만아니라미국달러의종말과세계에대한미국의경제적영향력의상실까지불러오게되는과정도살펴본다.또한이과정에서금과은이어떤역할을수행하는지를살펴본다.
3부‘내일’에서는이렇게학습한역사적교훈과우리가직면한현실울토대로미래를설계할방법을논의한다.‘절대적경제폭풍’속에서안전하게살아남을방법,과거와현재가우리에게가르쳐준교훈을실제에대입(금ㆍ은투자)위험을기회로만드는방법을고민한다.
4부에서는금과은으로대표되는귀금속투자에대한구체적방법을살펴보며‘개인투자자들이조심하고피해야할것들’에대해상세하게조언한다.책말미에는한국의현재금시장에대한짧은칼럼을담았다.
저자는강대국들의경기침체가눈앞에서확인되고있는현재는‘최대의귀금속투자붐’이예견되는시점이라고이야기한다.전세계적으로금관련상품이인기를얻고있으며실제로‘금값’이뛰면서관련경제이슈가지속적으로주목받고있다.국내에서는세금및거래시스템이아직은미비한상황이나몇몇은행과증권사등일부금융기관에서‘골드바’로불리는금괴와미니골드바가판매되고있으며,외국계은행이한국에서시작한금,은관련월지급식조기상환형상품도주목받은바있으며,ETF(상장지수펀드)는각증권사홈트레이딩시스템을통해주식처럼사고팔수있다.
추천사
금과은에투자하는방법을배우라.그것은당신의재정적안정에필수적이다.조만간세계경제에는거대한부의이전이발생할것이며,그과정에서가장큰활약을하는것은바로금과은일것이다.이책을읽으면분면흡족한결과를얻게될것이다.-로버트기요사키
금과은은역사상가장어려운시기마다그가치를인정받아왔다.이책은독자들에게안전자산으로서,인플레이션에대한헷지수단으로서역사의위기상황마다재평가받아온금의가치를인식하게하는한편,금은투자에대한기본적인이해를돕도록하고있다.금융위기로인한경기침체기에귀금속투자로관심을돌리고자하는이들에게도움이될것이다.-김찬호(코메르쯔은행주식&원자재부문동북아대표)
