2017 대한민국 재테크 트렌드 (초저성장, 초고령화 시대의 투자 생존법)

조선일보경제부

엮은이조선일보경제부는한발앞선취재력과강력한네트워크를무기로국내최고발행부수와영향력을가진신문〈조선일보〉의경제기사를담당하고있다.트럼프노믹스시대를돌파할투자비법을묻는독자들의궁금증을풀어주기위해신문지면에서뛰쳐나와‘2017대한민국재테크박람회’를기획했다.이책이부동산,주식,펀드,예금,노후대비,세금등재테크를위한실전교과서인동시에,세계경제의흐름과투자의맥을짚을수있는투자전략서로도활용되기를바란다.

주요연사
|세미나|
가오야오하오중국은행홍콩법인개인투자자산관리본부장
고종완한국자산관리연구원장
기타오요시타카
일본SBI금융그룹회장
김경록미래에셋은퇴연구소장
김덕례
한국주택산업연구원주택정책실장
박합수
KB국민은행수석부동산전문위원
발렌틴발데라바노한국씨티은행개인금융상품세그먼트본부장
원종준라임자산운용대표
이갈에를리히이스라엘요즈마그룹회장
이남수신한금융투자부동산팀장
이동현KEB하나은행부동산자문센터장
이순우저축은행중앙회장

|미니강연|
김병민한국주택금융공사연금기획팀장
서상훈어니스트펀드대표
원종훈KB국민은행WM컨설팅부세무팀장
오승훈대신증권글로벌마켓전략실장
이석진원자재&해외투자연구소장
현영방송인

머리말재테크빙하기,아는만큼앞서간다
1부부동산
1장부동산배틀냉온탕부동산시장:2017년집살것인가vs.더지켜볼것인가
-사회이동현,KEB하나은행부동산자문센터장
패널고종완,한국자산관리연구원장
박합수,KB국민은행수석부동산전문위원이남수,신한금융투자부동산팀장
김덕례,한국주택산업연구원주택정책실장
지금집사야할까,기다려야할까|강남불패는더이상없다vs.강남을대체할곳은없다|저금리시대,수익형부동산이답인가|꼼꼼하게수요와공급을분석하면기회가보인다

2부주식펀드
2장세계경제대격변시대,비상장기술기업에투자하라
-이갈에를리히,요즈마그룹회장
어떤회사에투자할것인가|우리의경쟁우위는두뇌다|이스라엘에서벤처기업이성공할수밖에없는이유|벤처기업의심장을뛰게하는법|유니콘이뜬다|바이오산업이미래투자시장을이끈다

3장2017주식시장,승부수를띄워라대형주·가치주·경기민감주에주목하라
-원종준,라임자산운용대표
과거4년과는전혀다른주식시장|미국공화당의경제정책과주식시장의관계|트럼프노믹스의파급력|2017년핵심키워드는금리상승,물가상승,공급과잉|2017년,어느주식이유망할까|이익은늘었는데주가는제자리|그들이기업분할하는이유|기업은투자대신배당을늘릴것이다

4장예·적금이자보다다섯배더받는P2P투자
-서상훈,어니스트펀드대표
저금리시대,가장매력적인투자법|위험은분산하고부담은줄인다|P2P투자의절대원칙

3부재테크성공법
5장초저금리시대,재테크불모지에서생존하는법:큰그림을그리고보는눈을길러라
-기타오요시타카,SBI금융그룹회장
21세기의중심,아시아|역사와철학을바탕으로큰그림을그려라|어떤분야에주목해야할까|투자는‘생선먹기’와같다

6장불확실성의늪,자산관리로탈출하라:편중된포트폴리오는재테크의적이다
-발렌틴발데라바노,한국씨티은행개인금융상품세그먼트본부장
자산관리의3단계|자산관리로얻을수있는것|적은투자상품과단기투자를선호하는한국투자자들|최고의수익을내는한가지방법은없다|포트폴리오의핵심|자산관리사는솔루션으로고객을만족시켜야한다|디지털시대,자산관리시장은더욱확장될것

7장CEO특강:실패를찾아다녔더니성공이찾아왔다
-이순우,저축은행중앙회장
끝이보이지않는저성장시대를이겨내는법|발품을팔아야재물이따라온다|13세부터경제를배우는유대인|최고의재테크는직장에서성공하는것

8장행복한삶을위한재테크
-현영,방송인
2030,목적통장과연금에집중하라|은퇴를위한재테크는퀄리티재테크

4부노후설계
9장돈의수명을늘려라:노후난민이되지않는100세시대자산관리
-김경록,미래에셋은퇴연구소장
노후를위한튼튼한배를많이만들어라|재앙의시대|돈의수명을늘리는법|노후생활의밑바탕은연금|원칙을지키면투자가두렵지않다|글로벌분산투자가필요한이유|기술혁신,고령화,중산층증가|배당의시대가온다

10장노후걱정,집으로해결하자주택연금활용법
-김병민,한국주택금융공사연금기획팀장
준비없는노후는불행하다|월급대신주택연금|집,살면서연금도받는다

5부세금
11장절세특강:돈버는절세전략
-원종훈,KB국민은행WM컨설팅부세무팀장
세금,충분히줄일수있다|사업용토지로바꾸면세금단위가바뀐다|상속세,증여세는무조건기준시가가유리할까

6부글로벌경제
12장달러자산,반드시보유하라:안정성과투자기회를동시에잡는법
-오승훈,대신증권글로벌마켓전략실장
달러투자,더이상망설일필요없다|불확실성에대비하는달러자산|원-달러장기균형환율은1,164원|2017년,달러로금을사라

13장2017원자재전망:금이냐,원유냐
-이석진,원자재&해외투자연구소장
2017년,가장유망한투자자산|무엇이원자재시장을움직이는가|바닥을찍은유가|수요가금값을결정한다

14장중국경제는추락하는가:중국과글로벌시장의현주소와투자전략
-가오야오하오,중국은행홍콩법인개인투자자산관리본부장
분산투자와분산관리가수익을보장한다|수익률은변화에민감하다|미국불마켓은여전히계속될것|중국증시의두가지리스크|후강통실시이후의중국증시|잘못된투자를하는이유|객관적투자를위한3단계사고법

세계적벤처투자가이갈에를리히,국내최고은퇴전문가김경록,손정의가인정한일본최고투자전략가기타오요시타카,절세재테크의달인원종훈,100세시대를대비한주택연금전문가김병민
혼돈의트럼프노믹스시대를돌파할2017재테크대전망!

┃초저성장,초고령화시대를건너기위해필요한재테크설명서

지난해말미국대선에서예상을뒤엎고도널드트럼프가승리했다.미국역사상가장예측하기어려운대통령의등장에미국은물론전세계가촉각을곤두세우고있다.특히미국우선주의를전면에내걸며대내적으로는일자리창출과인프라투자등내수경제활성화를위해적극적인재정정책을펼치고,대외적으로는보호무역주의를강조하는트럼프노믹스는2017년한국경제를위협할주요요인으로지목되었다.어디로튈지모르는트럼프발불안요소과함께초저성장,초고령화시대로진입한2017년을우리는어떻게극복해야할까?
해마다국내외재테크전문가들의재테크노하우와전망을소개해온‘조선일보재테크시리즈’의신작<2017년대한민국재테크트렌드(모멘텀刊)>에는암울함속에서어떤재테크전략을세워야하는지,무엇을경계하고주목해야하는지가담겨있다.특히트럼프노믹스가한국에어떤영향을미칠지,새로운투자기회는무엇인지를상세히담아냈다.그중부동산전문가들은미국금리인상으로국내시중은행의대출금리가당연히오를것이라고내다봤는데,2017년연말이면4~5퍼센트까지오를것이라예측하기도했다.이는내집마련을하려는사람에게큰부담은물론,기존가계부채의부실을부추기는악재로작용할것으로보인다.
한편주식및투자전문가들은미국이단순히돈을푸는통화정책에서정부가직접돈을쓰는재정정책으로옮겨가면한국역시이러한변화에발맞출것이라전망한다.무엇보다미국이금리를인상하면달러강세효과가나타나환율이상승하고대형수출주를비롯한경기민감주가수혜를입을것이라내다봤다.
그동안국내투자를중심으로재테크트렌드를전망해왔다면,올해는이와더불어글로벌투자에대한높아진관심을반영해‘달러자산투자전략’,금과원유같은‘원자재투자전략’을상세히다룬다.또한글로벌불확실성이높아지고있는지금가장필요한재테크전략은위험성을낮추는‘분산투자’임을강조하고저금리시대에대비하기위한새로운투자처인P2P투자를자세히소개한다.더불어은퇴전문가들이튼튼한노후설계를위한실질적인재테크방법들을제안하고상속세,증여세를줄일수있는전략까지다룬다.

┃2030사회초년생부터7080대은퇴자까지반드시알아야할2017년재테크이슈

매해뜨거운관심이쏟아지는부동산시장,업계고수4인이‘냉온탕부동산시장:내년에집살것인가,더지켜볼것인가’를주제로2대2의불꽃튀는토론을벌인다.이동현KEB하나은행부동산자문센터장의사회로고종완한국자산관리연구원장과박합수KB국민은행수석부동산전문위원이집을사야한다는쪽,이남수신한금융투자부동산팀장과김덕례주택산업연구원주택정책실장이신중해야한다는쪽에섰다.주택은지역대체성이없는게특징이며5년내수도권에서신도시공급이없어진다는점을강조하며주택구입을찬성하는입장과입주물량과잉으로인한주택가격하락및트럼프변수의불확실성으로2017년2분기까지는주택구입을기다려야한다는전망사이에서자신에게맞는전략을찾을수있다.(1장)
원종준라임자산운용대표는지난4년(2012~2015년)과앞으로3년(2016~2018년)은거시경제와주식시장환경이완전히다르다고분석하며주요국의정부정책전환을눈여겨봐야한다고말한다.특히인프라와관련된대형주,가치주,경기민감주에주목할것을강조한다.(3장)서상훈어니스트펀드대표는예금금리가연1퍼센트까지내려간저금리시대,돈굴릴곳을찾지못한투자자에게새로운투자처로주목받고있는P2P투자를소개한다.은행문턱을넘기어려운사람에게돈을빌려주는서비스가어떻게투자수익을내고높은안정성을추구하는지알기쉽게설명한다.(4장)발렌틴발데라바노한국씨티은행개인금융상품세그먼트본부장은글로벌자산관리전문가로서자산관리전략의핵심인분산투자를소개한다.불확실성이높아지고과거만큼금리가오르지않는상황에서분산투자야말로투자의정석이자장기적으로이기는길이라고말하며‘분산투자의AtoZ’를설명한다.(6장)
1977년상업은행에입행해34년만인2011년우리금융지주회장겸우리은행장이된이순우저축은행중앙회장은자신의성공비결을공개한다.직장인의최고재테크는직장에서성공하는것이라고강조하며투자철학과삶의태도를깊이있게들려준다.(7장)MC·배우·가수등을넘나드는만능엔터테이너현영은통장관리노하우와재테크다이어리쓰는법을소개한다.(8장)
국내최고은퇴전문가인김경록미래에셋은퇴연구소장은“앞으로는80년동안(직장생활40년과퇴직후40년)자산을굴려야하기때문에단기로자산을운영하는방식은맞지않다”고강조한다.노후를위해돈의수명(壽命)을길게늘려야한다고말하는그는“개인연금과퇴직연금을죽을때까지받는형식으로구비하되,연금을가입하고남는돈은‘예금’으로쌓아두지말고‘투자’를하면서굴려야한다”고세심하게조언한다.(9장)또한김병민주택금융공사연금기획팀장은노후재테크로매달노후생활자금을받는주택연금을활용해야한다고강조한다.(10장)
‘돈버는절세전략’을소개한원종훈KB국민은행WM컨설팅부세무팀장은재테크전략을짤때가장기본적으로고려해야하는것이절세라고강조한다.특히상속세,증여세는무조건기준시가가유리할것이라는고정관념을깨뜨리는사례를통해전략적절세법을알려준다.(11장)
오승훈대신증권글로벌마켓전략실장은달러자산투자의중요성을강조하며달러가상당기간강세를보일것이라고전망한다.“미국이여전히기술과혁신의중심에있기때문에,전세계국가중가장안정적인경제흐름이지속될것이라달러강세가이어질것”이라며최대연0.9%금리를제공하는달러RP(환매조건부채권)나,초우량기업을기초자산으로발행하는달러ELS(주가연계증권)에투자하는방법을추천한다.(12장)이석진원자재&해외투자연구소소장은금과원유등원자재에대한투자가“신중해야하지만놓치지말아야할기회”라고말한다.달러가강세국면으로가더라도안전자산선호현상에따른강세라면금값도동반상승할것이라고예측한다.(13장)

┃세계적투자구루들이내놓은새로운방식의투자전략

이스라엘과미국에서유망비상장기업을발굴해1993년2억6,500만달러에불과하던요즈마펀드규모를10년만에40억달러(약4조5,000억원)로키운세계적벤처투자가이갈에를리히이스라엘요즈마그룹회장.그는한국인들이주식과부동산등주로전통적인투자처에만관심을두는것이안타깝다면서지금은과거의‘풍요의시대’와는분명히다르며새로운투자법을실천해야한다고강조한다.
“상장된큰기업에투자해돈을버는시대는갔다.유망한비상장기업을찾아투자해야한다”고조언했다.그리고이런비상장기업에투자할수있는가장좋은방법으로‘크라우드펀딩(crowdfunding)’을추천했다.(2장)
손정의가인정한일본최고투자전략가기타오요시타카일본SBI금융그룹회장은“투자는‘생선먹기’와같다”고조언한다.생선을먹을때맛있는부위만골라먹는것이좋다면서머리부터꼬리까지다먹으려고욕심을부리지말고팔것은팔아야한다고말한다.아시아에확실한투자기회가있다며구체적인투자처도제시한다.21세기의중심은인터넷,바이오테크놀로지,환경과지구온난화문제를다루는에너지분야등이될것이며글로벌분산투자로불확실성에대비할것을강조한다.(5장)