제시 리버모어의 주식투자 바이블 : 월스트리트의 전설, 추세매매의 아버지

제시리버모어

농부가되라는아버지의말에꿈많았던14세소년,제시리버모어는가출을결심했다.이른아침집을떠나려는아들에게어머니는5달러를그의손에쥐여주었고,그길로바로도시로향했다.그는보스턴의사설거래소(BucketShop)에서시세판사환으로서커다란칠판에호가를적는일을했다.리버모어는주가를받아적으며그주가들사이에서어떤일련의규칙을발견했다.그렇게주가에서흐름을발견하며투자에자신이생겼을때쯤,같이일하는동료의권유로함께투자를시작했다.그의나이15세였다.첫수익으로3.15달러를얻고나서투자를계속하며자신감과함께수익도늘렸다.그는그렇게전업투자자의길로들어섰다.강세장일때선도주를계속해서매수하고,약세장에는공매도로수익을거두는기법으로부를빠르게쌓았다.그의나이30세때금융업계에서가장큰영향력을끼치던J.P.모건도리버모어에게공매도를중지해달라고부탁할정도로시장에서큰손이되었다.1929년월스트리트대폭락에도1억달러(현재한화약2조원)의수익을얻으며‘월스트리트의큰곰’이라는별명이붙게되었다.
리버모어는전세계역사상개인투자자로가장큰수익을거둬들인전설의거인이다.‘추세매매의아버지’이자‘월가의큰곰’인그는오늘날까지모멘텀투자에있어서교과서라불릴만한『제시리버모어투자의원칙(HowtoTradeinStocks)』을남겼다.이책은그가살아생전집필한단한권의책이다.

감사의말
위대한투자자,제시리버모어
머리말
리버모어의신년의식

1부제시리버모어처럼주식투자하는법

CHAPTER1투기도사업이다
CHAPTER2주가흐름제대로포착하기
CHAPTER3선도주를따르라
CHAPTER4내손안의돈
CHAPTER5전환점을포착하라
CHAPTER6100만달러짜리실수
CHAPTER7300만달러의이익

2부제시리버모어의피라미딩전략해설

CHAPTER8제시리버모어의피라미딩전략1.타이밍
·타이밍이가장중요하다
전체시장의동향을파악하라│해당업종의가격흐름을파악하라│관심주식과자매주식을비교하라│개별주식에관한정밀조사를실시하라
·업종의움직임
·업종단위로집단적움직임이나타나는이유
선도주추종의원칙
·업종의움직임으로천장예측하기
직렬매매법│반전전환점│연속전환점│가격급등과일중반전│신고가돌파│고정선돌파
·최소저항선
·주식에도성격이있다
·정보와인내심

CHAPTER9제시리버모어의피라미딩전략2.자금관리기법
·절대로돈을잃지마라
리버모어의자금관리원칙1.돈을잃지마라│리버모어의자금관리원칙2.매수비율을정해두라│리버모어의자금관리원칙3.예비금을비축하라│리버모어의자금관리원칙4.이익주는계속보유하라│리버모어의자금관리원칙5.이익금의일부는예비자금으로떼어두라
·저가주를피하라
·내부자의행동은무시하라
·목표이익을설정하라-위험보상비율
·매매에나서기전에손절매수준을정하라
·매매요소로서의시간
·자금관리의핵심은‘포인트’
·리버모어의피라미딩기법
·이익은모든주식의근간

CHAPTER10제시리버모어의피라미딩전략3.감정통제
·탐욕과공포,무지와희망을다스리는법
·매매를준비하는자세
내분야에서최고가되기위한노력들│정보력과인내심을길러라
·특별한업무환경
평정심과인내심그리고침묵│고독한늑대처럼혼자서결정하는투자자│사무장해리다치│리버모어의집무실과업무분위기
·시세판-‘돈’이라는교향곡을연주하는악보
·인내심과신중함을유지하라
·중요한것은‘거래량’이다
·전환점을찾아내는능력
·모든것은투자자의책임
·언론보도내용을대하는자세
·손절매
·감정을통제할수있는의지
·비밀정보를경계하라
·열심히그리고꾸준히노력하라

CHAPTER1121세기시장에서제시리버모어처럼주식매매하는법
·컴퓨터활용-트레이딩시스템미리보기
TDT(TopDownTrading,하향식매매)│TM(TheMarket,시장)│TIG(TheIndustryGroup,업종)│TT(TandemTrading,직렬매매)
·리버모어식매매를확정하는공통차트
RPP(반전전환점)│CPP(연속전환점)│S(가격급등)│ODR(일중반전)
·추세반전의가능성이있는주요위험신호
BOCB(고정선돌파)│BONH(신고점돌파)│BV(대량거래)

CHAPTER12제시리버모어의주식매매기법정리
·시장관련규칙
·타이밍규칙
·하향식매매-추세를따르라,주요시장을점검하라
·자금관리규칙
자금관리에관한핵심5원칙
·감정통제규칙

부록제시리버모어의마켓키(1940년판)
리버모어의마켓키
주가기록표작성규칙설명
리버모어마켓키의차트와설명

제시리버모어의『HowtoTradeinStocks』,유일한정식계약완역판!

“주식시장에서무시하고넘겨도괜찮은것이란없다”
월스트리트의전설적인트레이더제시리버모어의주식매매하는법

전세계펀드매니저,트레이더들의필독서인『어느주식투자자의회상(ReminiscencesofaStockOperator)』의실제주인공으로,윌리엄오닐,마크미너비니,에드세이코타,알렉산더엘더등수많은월스트리트구루들이예찬하는투자의전설이자‘월스트리트의곰’,‘추세매매의아버지’라고불리는제시리버모어는월스트리트역사상가장위대한개인투자자이다.가치투자법과더불어오늘날주식매매기법에서중요한한축을형성하고있는추세매매법을확립하였다.15세에단돈5달러로주식투자를시작해,1940년사망할때까지저명한은행가인J.P모건조차그에게포지션변경을요청할정도로주식시장에서전설과도같은존재였다.리버모어의타이밍기법,자금관리시스템,고도의모멘텀접근법등은80여년이지난지금까지도그가치를인정받고있다.

리처드스미튼은이책에서제시리버모어의개인문서와가족들로부터입수한자료를통해리버모어의주식매매기법에관한귀중한자료를제공함과동시에이러한정보를이용해현대의기술적투자기법에접목하는방법을제시하고자하였다.또한,최초의시장패턴분석법이자여전히시장패턴을추적하고기록하는가장정확한방법으로알려진‘리버모어의마켓키’도함께수록하였다.

“리버모어의지혜,노력,그탁월함에대해다시한번감사의말을전한다.
그리고주식시장의동향에대한끊임없는탐구에대해서도감사한마음뿐이다.”
_리처드스미튼

“제시리버모어가움직이면시장이움직인다”
제시리버모어의피라미딩전략을파헤치다!

투자의대가인제시리버모어는항상다음과같은세가지전략에심혈을기울였다.

■타이밍-인내심을가져라
제시리버모어는항상정서적균형감을중요시여기며주식투자에서큰돈을벌수있는것은머리로생각하는데서나오는것이아니라‘참고기다리는’데서나오는것이라고강조했다.매매에나서기전모든요건이유리해질때까지기다리라는것이다.일단포지션을취했으면흐름이유지되는한섣불리행동하지말고참고기다려야하며,시장에진입할때나청산할때는확실한이유가있어야한다.만약잘못된판단을했다면곧바로손실부분을감수하고손을털고나와야한다.

■자금관리기법-돈을잃지마라
제시리버모어가가장심혈을기울였던분야로,두아들에게조차계속해서강조하곤했다.투자자는매매에나서기전에손절매기준을확실히정해두라고말한다.주가가자신에게불리한방향으로흘러갈경우어느수준에서주식을매도할지에대한기준을세워두라는의미다.리버모어의손절매기준은손실이투자자본의10%를넘지않는것이다.그리고어느시점이되면‘이익을실현’하라고말한다.실현한이익금의일부는은행에예치하거나채권,연금등과같은안전상품에넣어두라고조언한다.

■감정통제-평정심,인내심,침묵을유지하라
주식을매매할때가장중요하지만어려운것이‘감정통제’이다.섣불리예측해서는안되고시장이움직이기전에어떤신호나단서를줄때까지기다려야한다.주식은인간의본성과비슷하다.공격적이며수동적이고신경이예민하며미래지향적이다.이처럼주식시장을분석할때는인간의본성을파악해야한다.항상자신의감정상태를파악하여,사람들을몹시흥분시키는주식시장의상황에휘둘리지않고항상‘평정심’을유지해야한다.

제시리버모어의최고권위자,리처드스미튼의재해석
제시리버모어매매기법을21세기시장에적용하라

“투자자에게매매는군인에게는전투와같다.직관이발휘돼야하는고도로지적인작업이고,모든감각과신경이온통곤두서지만상금은어마어마한게임이다.”제시리버모어의투자기법은현대투자자들에게도유용한정보를제공한다.리처드스미튼은리버모어의매매원칙에대해TDT(하향식매매),TM(시장),TIG(업종),TT(직렬매매),반전전환점,연속전환점,가격급등,일중반전등으로분류하여현대차트에제시리버모어의기법을적용하고있다.

월스트리트의전설제시리버모어의투자기법은21세기인지금까지도유의미하다.거기에더불어,리처드스미튼의해설은투자를시작해보고자하는투자자들에게방향성과더불어길을제시해줄것이다.